El tipo de cambio peso-dólar inició la sesión en 19.56 pesos por una apreciación de 0.11 por ciento o 2.1 centavos, tocó un máximo de 19.6509 y un mínimo de 19.5464 pesos ante el crecimiento del déficit comercial en Estados Unidos y la respuesta que pudiera generarse en cuestiones arancelarias.
La apreciación del peso mexicano se dio como una reacción de la balanza comercial de Estados Unidos que en cifras preliminares de bienes de Marzo mostró un déficit histórico de 161.99 mil millones de dólares, subió 9.6 por ciento mensual y muy por encima de la expectativa del mercado de 142.90 mil millones.
El aumento tan elevado del déficit en Marzo se debió al crecimiento de las importaciones de 5.0 por ciento mensual o 16.3 mil millones. Destacaron las importaciones de bienes de consumo que crecieron 27.5 por ciento. Esto pudo deberse a importaciones por compras anticipadas, antes de la entrada en vigor de los aranceles recíprocos.
Por su parte, las exportaciones registraron un menor crecimiento de 1.2 por ciento o 2.2 mil millones de dólares, donde destacan los crecimientos de los componentes de vehículos automóviles de 7.9 por ciento y alimentos y bebidas de 6.9 por ciento.
El aumento en el déficit a niveles históricos impacta negativamente el crecimiento económico de Estados Unidos del primer trimestre.
En el mercado persisten las preocupaciones sobre el impacto que tendrán las políticas proteccionistas de Trump en la economía. Se dice que Trump quitará los aranceles sobre las autopartes y que dará prórroga a los aranceles del acero y aluminio del sector automotriz. Se dice que la orden podría firmarse hoy antes del discurso de Trump a las 16:00 horas (CT).
Cabe recordar que el 03 de Mayo entran en vigor los aranceles del 25 por ciento sobre las autopartes extranjeras.
Divisas
En el mercado cambiario, la mayoría de las divisas pierden terreno frente al dólar estadounidense que gana 0.12 por ciento, de acuerdo con el índice ponderado.
Las divisas más depreciadas esta mañana fueron el dólar neozelandés con 0.54 por ciento; dólar australiano, 0.45 por ciento; corona sueca, 0.43 por ciento; franco suizo, 0.36 por ciento; libra esterlina, 0.27 por ciento, y el zloty polaco con 0.27 por ciento.
Por el contrario, las más apreciadas fueron: ringgit de Malasia, 0.85 por ciento; dólar taiwanés, 0.74 por ciento; rublo ruso, 0.70 por ciento; peso colombiano, 0.36 por ciento; rupia de Indonesia, 0.55 por ciento, y el peso chileno con 0.36 por ciento.
En la sesión se espera que el tipo de cambio cotice en un rango entre 19.53 y 19.66 pesos por dólar.
Mercados, empresas y valores
Los principales índices bursátiles a nivel global tuvieron resultados mixtos. En la sesión asiática, el Hang Seng de Hong Kong mostró una ganancia de 0.16 por ciento, mientras que el CSI 300 de Shanghái registró una pérdida de 0.17 por ciento. El Nikkei japonés se mantuvo cerrado en la sesión debido a la celebración del Día de Showa.
En Europa, el STOXX 600 registra una ganancia de 0.18 por ciento, el DAX alemán muestra un avance de 0.62 por ciento y el FTSE 100 de Londres gana 0.20 por ciento. Por otro lado, el CAC 40 francés muestra una caída de 0.22 por ciento.
El Dow Jones registra una ganancia de 0.25 por ciento, mientras que el Nasdaq Composite pierde 0.19 por ciento y el S&P 500 cae 0.13 por ciento. El día de hoy, tras el cierre, Visa, Booking Holdings y Starbucks publicarán sus reportes trimestrales.
En el mercado de commodities, el WTI inicia con baja de 1.90 por ciento, cotiza en 60.87 dólares por barril. Además del fortalecimiento del dólar estadounidense, las presiones a la baja para el petróleo se deben a que se teme que la guerra comercial entre Estados Unidos y China impacte el crecimiento económico y reduzca la demanda por energéticos.
Por su parte, el oro pierde 0.90 por ciento y cotiza en 3,314.04 dólares por onza, ante las expectativas de que Trump flexibilice los aranceles automotrices, lo que reduce la demanda de activos refugio.
No obstante, debido a que las perspectivas para la economía global siguen siendo inciertas, es posible que el precio del oro vuelva a dirigirse a su máximo histórico de 3,500.10 dólares por onza.
Mercado de Dinero y Deuda
En Estados Unidos, la tasa de las notas del Tesoro a 10 años baja 5.9 puntos base a 4.20 por ciento.
Mercado de Derivados
Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 21.00 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 0.68 por ciento y representa el derecho, pero no la obligación a comprar dólares en el nivel antes mencionado.
Por otro lado, el forward interbancario a la venta se encuentra en 19.6518 a 1 mes, 20.0405 a 6 meses y 20.4819 pesos por dólar a un año.
Gabriela Siller
Directora de Análisis Económico-Financiero
Banco Base
