El tipo de cambio peso-dólar inició la sesión con depreciación de 1.22 por ciento o 21.5 centavos, cotizó 17.83 pesos, tocó un mínimo de 17.6574 y un máximo de 17.8517 pesos, el peso mexicano fue la segunda divisa más depreciada en la canasta amplia de principales cruces, solo por detrás del rand sudafricano que pierde 1.53 por ciento.
La depreciación del peso se debe a un incremento en la aversión al riesgo en el mercado financiero global tras el atentado contra el precandidato republicano Donald Trump, pues implica un claro deterioro del clima político en Estados Unidos, lo que podría llevar a campañas más agresivas durante los próximos meses.
Asimismo, de acuerdo con apuestas, la probabilidad de que Trump gane las elecciones a la presidencia se ha elevado de 56.3 por ciento el viernes a 64.8 por ciento, por lo que el mercado ha comenzado a descontar un escenario en el que resulte ganador.
A pesar de que Trump no ha hecho ataques en contra de México como ocurrió en las elecciones del 2016, mantiene una postura firme en contra de la migración ilegal y a favor del proteccionismo comercial, por lo que su probable triunfo genere nerviosismo.
Este día inicia la Convención Nacional Republicana, en la que se espera que Donald Trump sea confirmado como candidato a la presidencia por el Partido Republicano.
En China se publicaron indicadores económicos negativos. El PIB del segundo trimestre mostró un crecimiento anual de 4.7 por ciento, desacelerándose desde 5.3 por ciento y por debajo de la expectativa de 5.1 por ciento, siendo la menor tasa de crecimiento desde el primer trimestre del 2023.
En el acumulado del año (primer semestre), el PIB de China muestra un crecimiento de 5.0 por ciento, por debajo del 5.2 por ciento esperado por el mercado.
La desaceleración observada en el segundo trimestre pone en riesgo el objetivo del gobierno chino de un crecimiento económico alrededor del 5 por ciento en 2024.
Por su parte, se publicaron las ventas minoristas de Junio, que crecieron 2.0 por ciento anual, por debajo del 3.4 por ciento esperado por el mercado y siendo la menor tasa desde diciembre del 2022.
En la canasta amplia de principales cruces, las divisas más depreciadas esta mañana: rand sudafricano,1.53 por ciento; peso mexicano, 1.22 por ciento; corona noruega, 0.82 por ciento; real brasileño, 0.81 por ciento; peso chileno, 0.80 por ciento, y la corona sueca con 0.76 por ciento.
Las divisas más depreciadas destacan las de economías emergentes y de países productores de commodities, que son más sensibles a incrementos de la aversión al riesgo o la publicación de indicadores económicos negativos.
En la apertura pocas divisas ganaron terreno este día, destacaron el florín húngaro con 0.05 por ciento; zloty polaco, 0.03 por ciento, y el dólar de Hong Kong con 0.03 por ciento.
El dólar muestra un avance de 0.16 por ciento frente a sus principales cruces, de acuerdo con el índice ponderado.
El mercado de capitales mostró pérdidas generalizadas a nivel global con la excepción del CSI 300 de Shanghái que mostró un ligero avance de 0.11 por ciento.
El Hang Seng de Hong Kong registró una pérdida de 1.52 por ciento, tras la publicación de los indicadores económicos negativos en China y en Japón los mercados se mantuvieron cerrados por el Día del Mar.
En Europa, el STOXX 600 registró una pérdida de 0.61 por ciento, el DAX alemán cayó 0.58 por ciento, el CAC 40 francés perdió 0.92 por ciento y el FTSE 100 de Londres registró una caída de 0.59 por ciento.
En Estados Unidos, el Dow Jones tuvo un avance de 0.60 por ciento, el Nasdaq ganó 0.57 por ciento y el S&P 500 registró una ganancia de 0.44 por ciento.
En el mercado de materias primas se observaron pérdidas para los energéticos, el precio del petróleo WTI retrocedió 0.07 por ciento, cotizó en 82.15 dólares por barril, mientras que la gasolina perdió 0.60 por ciento y el gas natural en Estados Unidos bajó 4.51 por ciento.
En los metales industriales, el aluminio bajó 0.34 por ciento, el cobre 0.50 por ciento y el níquel 0.84 por ciento. Las pérdidas se deben a la publicación de indicadores económicos negativos en China y al incremento de la aversión al riesgo.
El oro, que es considerado refugio, muestra una ganancia de 0.14 por ciento, cotizó en 2 mil 414.91 dólares por onza. A pesar de que la ganancia es moderada, el precio del oro muestra una tendencia al alza en Julio, acumuló un avance en el mes de 3.72 por ciento y se acercó al máximo histórico de 2 mil 450.07 dólares por onza, alcanzado el 20 de Mayo de este año.
En la sesión, el mercado estará atento a los comentarios del presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, que participará en una entrevista en el Club Económico de Washington DC a las 10:30 horas. En México será relevante la conferencia de prensa de la presidenta electa, Claudia Sheinbaum a las 11:00 horas.
Durante la sesión se espera que el tipo de cambio cotice entre 17.78 y 17.94 pesos por dólar.
Mercado de Dinero y Deuda
En Estados Unidos, la tasa de las notas del Tesoro a 10 años sube 3.1 puntos base, ubicándose en 4.21 por ciento.
Mercado de Derivados
Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 19.00 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 0.79 por ciento y representa el derecho, pero no la obligación a comprar dólares en el nivel antes mencionado.
Por otro lado, el forward interbancario a la venta se encuentra en 17.8979 a 1 mes, 18.3198 a 6 meses y 18.8244 pesos por dólar a un año.
Gabriela Siller
Directora de Análisis Económico Financiero
Banco Base