El tipo de cambio peso-dólar inicia la sesión con apreciación de 0.32 por ciento o 5.8 centavos, cotiza 18.39 pesos, toca un máximo de 18.4816 y un mínimo de 18.3952 pesos, el peso mexicano es la tercera divisa más apreciada en la sesión en un ambiente de menores asperezas comerciales entre China y Estados Unidos.
La apreciación del peso mexicano ocurre a la par del debilitamiento del dólar estadounidense de 0.14 por ciento, de acuerdo con su índice ponderado.
La caída del dólar se debe a la expectativa de que la Reserva Federal recortará su tasa de interés el próximo 29 de Octubre.
El gobernador de la Fed, Stephen Miran, quien fue asignado por Trump este año, dijo que estaría a favor de recortar en 50 puntos base la tasa de interés este mes, debido a que existen riesgos a la baja en el crecimiento económico, por las tensiones comerciales y el incremento en la incertidumbre.
Miran también dijo que probablemente estaría de acuerdo en que la tasa se ubique 75 puntos base más abajo al cierre del año.
Asimismo, el gobernador de la Reserva Federal, Christopher Waller, también habló por la mañana a favor de recortar la tasa de interés en 25 puntos base el 29 de Octubre para darle soporte al mercado laboral que se encuentra debilitado.
Según Waller, la Fed no debe equivocarse en ser demasiado cautelosa, por lo que un recorte de 25 puntos base sería lo apropiado.
El debilitamiento del dólar estadounidense está también respaldado por una menor aversión al riesgo por las relaciones entre China y Estados Unidos.
A pesar de que Donald Trump dijo ayer por la tarde que se encuentra en una guerra comercial con China, sus oficiales se han mostrado más positivos en alcanzar un acuerdo.
El secretario del Tesoro de Estados Unidos, Scott Bessent, mencionó la posibilidad de extender la pausa de los aranceles a China si este país también aplaza sus controles en las exportaciones de tierras raras.
La tregua comercial expira en Noviembre, por lo que Bessent mencionó que estas semanas se negociará y dijo que Trump viajará a Asia para reunirse con el presidente de China, Xi Jinping.
En cuanto al Representante Comercial de Estados Unidos, Jamieson Greer, mencionó que duda que China vaya a implementar los controles en las exportaciones de tierras raras, resaltando que “asfixiaría” el comercio de varios productos de consumo, por lo que los efectos serían muy negativos para el comercio global.
En la madrugada, el vocero del Ministerio de Asuntos Exteriores de China, mencionó que Estados Unidos debe trabajar con China para resolver los asuntos relevantes mediante el diálogo y el respeto mutuo, en vez de meter presiones y amenazas.
Divisas
En la canasta amplia de principales cruces, las divisas más apreciadas esta mañana: peso chileno, 0.47 por ciento; won surcoreano, 0.39 por ciento; peso mexicano, 0.32 por ciento; florín húngaro, 0.28 por ciento, y la corona noruega con 0.28 por ciento.
Por otro lado, las divisas más depreciadas: rublo ruso, 2.63 por ciento; peso argentino, 0.55 por ciento; dólar australiano, 0.32 por ciento; shekel israelí, 0.20 por ciento, y la rupia de Indonesia con 0.05 por ciento.
En la sesión se espera que el tipo de cambio cotice entre 18.35 y 18.55 pesos por dólar.
Mercados, empresas y valores
Los mercados de capitales registran resultados mixtos entre los principales índices bursátiles a nivel global.
En la sesión asiática, el Nikkei japonés con un avance de 1.27 por ciento, liga 2 días con ganancias por encima de 1 por ciento.
Por su parte, el CSI 300 de Shanghái obtiene una ganancia de 0.26 por ciento, mientras que el Hang Seng de Hong Kong cae 0.09 por ciento.
En Europa, el FTSE 100 de Londres muestra una pérdida de 0.18 por ciento, mientras que el STOXX 600 registra una ganancia de 0.41 por ciento, el DAX alemán gana 0.06 por ciento y resalta el avance del CAC 40 francés de 1.02 por ciento.
La ganancia del índice francés se debe a que, este día se votaron 2 mociones de censura, ante los planes del primer ministro de suspender la ley de pensiones que fue aprobada en 2023.
La primera moción alcanzó 271 votos, por debajo de los 289 votos que obligarían al primer ministro a renunciar. La segunda obtuvo solamente 144 votos.
El Primer Ministro, Seabstien Lecornu, continuará en el poder, lo que disminuye el riesgo de otra crisis política en Francia.
Con la suspensión de la ley de pensiones se tendría un costo financiero de 400 millones de euros para el próximo año y de mil 800 millones de euros para el 2027, según cálculos del gobierno francés, lo que podría llevar a recortes en la calificación crediticia de la deuda soberana de Francia.
En Estados Unidos, la menor aversión al riesgo por las tensiones comerciales lleva a que los índices registren ganancias en la sesión.
El Dow Jones muestra un avance de 0.24 por ciento, el Nasdaq Composite gana 0.67 por ciento y el S&P 500 avanza 0.44 por ciento.
En el mercado de commodities, el oro inicia la sesión cotizando en 4 mil 253 dólares por onza, con un avance de 0.73 por ciento.
Durante el overnight es cuando el oro tiende a tocar nuevos máximos históricos, sugiriendo que hay una alta demanda en el mercado asiático.
El oro registra 5 sesiones consecutivas al alza, acumula un incremento de 6.61 por ciento. En la semana, el precio del oro ha sido impulsado principalmente por una mayor demanda de activos refugio, ante el recrudecimiento de las tensiones comerciales entre Estados Unidos y China, aunado a una creciente expectativa de que la Fed volverá a recortar su tasa de interés en Octubre.
Por su parte, la plata inicia la sesión en 52.88 dólares por onza, con un retroceso de 0.29 por ciento. Esto sucede como parte de una corrección a la baja, pues ayer la plata mostró una ganancia de 3.10 por ciento.
A pesar de esta corrección la plata cotiza cerca de su máximo histórico de 53.54 dólares por onza, alcanzado el Martes y en lo que va del año el metal precioso acumula una ganancia de 82.88 por ciento.
El petróleo WTI inicia la sesión en 58.63 dólares por barril, con una ganancia de apenas 0.62 por ciento. Esto sucede luego de que en las últimas 2 sesiones el WTI acumula un retroceso de 2.05 por ciento, ante un mercado cauteloso por una débil demanda de petróleo, en conjunto con una creciente oferta.
Mercado de Dinero y Deuda
En Estados Unidos, la tasa de las notas del Tesoro a 10 años muestra un incremento de 1.9 puntos base a 4.0474 por ciento.
Mercado de Derivados
Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 20.00 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 0.60 por ciento y representa el derecho, pero no la obligación a comprar dólares en el nivel antes mencionado.
Por otro lado, el forward interbancario a la venta se encuentra en 18.4565 a 1 mes, 18.7584 a 6 meses y 19.1335 pesos por dólar a un año.
Gabriela Siller Pagaza
Directora de Análisis Económico-Financiero
Banco BASE
