El tipo de cambio peso-dólar inició la sesión sin una dirección clara, el tipo de cambio osciló alrededor del cierre de ayer cerca de 20.16 pesos por dólar, tocó un mínimo de 20.1042 y un máximo de 20.2135 pesos.
Se mantienen las presiones al alza para el tipo de cambio, relacionadas con el riesgo de una mayor inflación en Estados Unidos, luego de que ayer se publicó la inflación al consumidor de Abril en 4.2 por ciento anual, muy por arriba de la expectativa del mercado de 3.6 por ciento.
En el mercado cambiario, el índice ponderado del dólar avanza de forma moderada 0.03 por ciento, mientras que, en la canasta amplia de principales cruces, las divisas más depreciadas son la lira turca con 0.62 por ciento, la corona noruega con 0.42 por ciento y el won surcoreano con 0.40 por ciento.
Por otro lado, las principales mezclas de petróleo inician la sesión con pérdidas, ante el reinicio de operaciones del oleoducto Colonial, tras el ciberataque del fin de semana.
Dicho oleoducto es una fuente clave de gasolina para la Costa Este de Estados Unidos. El WTI inició la sesión con una reducción en su precio de 2.33 por ciento, cotizó 64.54 dólares por barril.
En el mercado de bonos se han moderado las presiones al alza sobre las tasas de interés, pues la tasa de los bonos del Tesoro a 10 años, retrocedió cerca de un punto base para ubicarse cerca de 1.68 por ciento.
Las tasas de interés podrían mostrar volatilidad después de las 12:00 horas, ya que en Estados Unidos se subastarán 27 mil millones de dólares en bonos a 30 años y se espera que la tasa sea la más elevada desde 2019.
Actualmente en el mercado secundario la tasa de los bonos de igual vencimiento se ubica alrededor de 2.40 por ciento, acercándose al máximo en el año de 2.5146 por ciento del 18 de Marzo.
La evidencia de una subasta con una demanda sólida podría debilitar al dólar en los minutos posteriores al mediodía.
También se publicó en Estados Unidos el reporte semanal de empleo, que mostró que las solicitudes iniciales de apoyo por desempleo disminuyeron en 34 mil con respecto a la semana anterior, se ubicaron en 473 mil unidades, cifra por debajo de la expectativa del mercado de 490 mil.
Por su parte, las solicitudes continuas de apoyo por desempleo disminuyeron de 3.70 a 3.65 millones de personas.
En México, este día a las 13:00 horas se dará a conocer el anuncio de política monetaria de Banco de México, en el que se anticipa que la Junta de Gobierno mantenga la tasa de interés sin cambios en 4.00 por ciento, aunque el comunicado podría enviar un lenguaje de mayor cautela por las presiones inflacionarias que se hicieron evidentes durante Abril.
En Chile también habrá anuncio de política monetaria a las 17:00 horas del centro de México y el mercado anticipa que la tasa se mantendrá sin cambios en 0.50 por ciento.
En Perú se dará a conocer la decisión de política monetaria a las 18:00 horas y el mercado anticipa que mantengan la tasa de referencia sin cambios en 0.25 por ciento.
En Chile y Perú no se enfrentan presiones inflacionarias como se observan en México.
Durante la sesión se espera que el tipo de cambio cotice entre 20.10 y 20.32 pesos por dólar.
El euro inició la sesión con una apreciación de 0.11 por ciento, cotizó en 1.2085 dólares, mientras que la libra perdió i0.11 por ciento y cotizó en 1.4038 dólares.
Mercado de Dinero y Deuda
En Estados Unidos, el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años se mantiene estable alrededor de 1.69 por ciento, mientras que en México el rendimiento de los bonos M a 10 años se encuentra sin cambios en 7.00 por ciento.
Mercado de Derivados
Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 20.50 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 1.49 por ciento y representa el derecho mas no la obligación a comprar dólares en el nivel antes mencionado.
Por otro lado, el forward interbancario a la venta se encuentra en 20.2209 a 1 mes, 20.5817 a 6 meses y 20.0717 pesos por dólar a un año.
Gabriela Siller
Directora de Análisis Económico-Financiero
Banco BASE